Eines der ersten größeren Länder, das bei Derivategeschäften Sicherheiten hinterlegt

Portugal sei nun eines der ersten größeren Länder, das bei Derivategeschäften Sicherheiten hinterlegen werde, berichtete Tobias Bayer für die FTD.de am 28.07.2010:
Angesichts der europäischen Schuldenkrise wachse die Angst vor Staatspleiten, was die Banken vorsichtiger werden lasse.
Potenziell gefährlich sei, dass Portugal ab sofort Liquidität vorhalten müsse, denn es sei fraglich, welche Art von Sicherheiten außer Bargeld die Banken akzeptieren würden. Laut Experten sei es unwahrscheinlich, dass Portugal seine eigenen Anleihen andienen könne – denkbar seien dagegen Transaktionen, die mehrere Länder einschließen würden. Über Tauschgeschäfte könnten die Anleihen eines anderen Landes als Sicherheit hinterlegt werden. Notfalls böte sich noch Gold an – Portugal habe große Reserven dieses Edelmetalls.

Quelle: FTD.de, 28.07.2010
Originalartikel unter: Schuldenkrise / Banken sehen Portugal als Ausfallrisiko

Ein Kommentar von unserem Gastautor Lutz Krause

[Veröffentlichung mit freundlicher Genehmigung der Gold Silber Kontor GmbH, 23.07.2010] Die August-Ausgabe 2010 von „Finanztest“ hatte wieder einmal die Beratungsqualität der Banken auf dem Prüfstand und titelte desillusioniert „Die Blamage geht weiter“. Unterlegt mit einem überdimensionierten Smiley auf der Titelseite werden so dem Leser zwei Botschaften vorab übermittelt: Die Bankberatung hat sich nicht verbessert und eigentlich hätten wir nach den vorangegangenen Kritiken mehr erwartet!
Ja, das mit den Erwartungen in unserem Alltagsleben ist so eine Sache – selten scheinen sie sich zu erfüllen. Warum nur? Schauen wir uns doch einmal diesen aktuellen Test genau an.
Als „sehr gute Lösung“ findet folgende Anlagemischung für 35.000 Euro mit einem Horizont von zehn Jahren die Gnade der „Finanztester“:  Zwei Drittel der Summe auf Tagesgeld sowie Sparbuch und das letzte Drittel verteilt auf eine Anleihe, einen offenen Immobilienfonds und einen Aktienfonds!? Nun, ich war gespannt, was angesichts dieser pfiffigen „Finanzstrategie“ dann erst das Prädikat „weniger gute Lösungen“ bekommt! Dort wurde dann – teilweise zu recht – die einseitige Anlage in offene Immobilienfonds, Aktienfonds oder gar wie bei der SEB in ein einziges „Expresszertifikat“ auf eine Einzelaktie gerügt!
Wahrlich, für einen antizyklisch strukturierten Investment-Profi liest sich das wie ein Gruselmärchen. Jedoch nicht nur die bei diesem Test durchgefallenen, sondern ALLE Lösungen! Vielleicht werden Sie jetzt als skeptischer und gläubiger „Finanztest“-Leser die Stirn runzeln und sich fragen, warum ich dies behaupte!? Gut, dann kommen wir zur Auflösung des Knotens. Und damit dies für Sie hilfreich oder gar inspirierend ist, formuliere ich einige Fragen, über die es sich lohnt, nachzudenken (Auflösung am Schluss des Artikels):

1. Wie bezeichnen die Medien die für viele längst spürbare Krise seit 2007?
2. Welche Finanzmarktsegmente sind angesichts der Fastpleite Griechenlands besonders stark unter Druck geraten?
3. Warum ist es eine gute Idee, viel Geld im Tagesgeld und auf Sparbüchern mit niedrigem Zins zu parken, wenn der Anlagehorizont zehn Jahre beträgt?
4. Warum ist es eine gute Idee, Geld in offenen Immobilienfonds anzulegen, wenn der Gewerbeimmobilienmarkt europaweit in die Knie geht und etliche dieser Fonds seit längerem keinen Anteilsrückkauf für Privatinvestoren mehr zulassen?
5. Warum findet sich kein einziger Bankberater, der eine – zumindest teilweise – Anlage in Realwerte wie beispielsweise Gold und Silber vorschlägt, und warum wird das von „Finanztest“ nicht negativ bewertet?

Das soll genügen, um zu verstehen, dass sich nicht nur die Bankberater blamiert haben, sondern vor allem „Finanztest“!  Brauchen Sie noch einen Beweis dafür? Gut, dann lesen Sie dort unter der Rubrik „Unser Rat“ folgendes: „Sie können sich nicht einfach auf einen Bankberater verlassen. Führen Sie deshalb mehrere Beratungsgespräche und vergleichen Sie die Anlagevorschläge.“ Toll! Wie soll jemand etwas vergleichen, von dem er nichts versteht? Und wie viele Frösche müssen Sie küssen, um einen Prinzen zu finden? Wie Sie an den obigen Beispielen ersehen können, ist es in unserer von Hilflosigkeit geprägten Bankenlandschaft völlig egal, in welchem Glas- und Marmorpalast Sie sich Ihre Lebenszeit stehlen lassen. Alternativ wäre es für den Erhalt Ihrer Ersparnisse ganz sicher vorteilhaft, wenn Sie persönlich die Verantwortung für Ihr Geld übernehmen und sich echtes Investorenwissen aneignen!

Womit wir bei der Beantwortung der obigen Fragen wären:

Zu 1.: Subprimekrise – Bankenkrise – Finanz- und Wirtschaftskrise… Erkennen Sie die Steigerung?
Zu 2.: Der Geldmarkt wird von Schulverschreibungen, auch Anleihen oder Bonds genannt, im Fluss gehalten. Inzwischen werden nicht einmal mehr die als so sicher geltenden Staatanleihen der Bundesrepublik Deutschland – von Griechenland ganz zu schweigen – am Kapitalmarkt abgesetzt… Warum sollten Sie als Kleinanleger diese riskante Lücke füllen?
Zu 3.: Tagesgeld heißt deshalb Tagesgeld, damit man ohne Kündigungsfrist täglich an sein Geld kommt… Wozu soll das gut sein, wenn man zehn Jahre Zeit hat, um das Geld in Substanz und Nachhaltigkeit zu investieren?
Zu 4.: Der kreditinduzierte Immobilienmarkt ist etwas für Kenner und sollte im Kontext mit makroökonomischen Zyklen betrachtet werden… Warum sollten Sie den über Jahre hinweg gierig agierenden Banken helfen, ihre Hypothekenverluste zu stemmen?
Zu 5.: Speziell Edelmetalle – die erste Wahl in Krisenzeiten – passen nicht in das Profitoptimierungskonzept von Banken, da ihr Verdienst gering und in der Regel einmalig ist…

Könnte es angesichts dieser Fakten eine sinnvolle Option sein, 15 bis 30 Prozent ihres freien Vermögens in die ewigen Werte Gold, Silber, Platin und Palladium zu investieren? Oder gehören Sie zu jenen noch fremd gesteuerten Anlegern, die für solch eine zeitgemäße Entscheidung auf die Absolution durch „Finanztest“ warten?

Weitere Informationen zum Thema:

Magazin.Am-Finanzplatz.de, 03.06.2010
Unterhaltung im doppelten Sinne: Brot und Spiele bis zum bitteren Ende / Ein Kommentar von unserem Gastautor Lutz Krause

Offenbar soll Vertrauensverlust in die Weltleitwährung begegnet werden

Das „Allzeithoch“ sei vorbei – die Bank für Internationalen Zahlungsausgleich (BIZ) ziehe den Unmut der Goldfans auf sich, sei sie doch in ihren Augen schuld am Absinken des Goldpreises, schrieb Johannes Heinritzi für FOCUS MONEY ONLINE am 23.07.2010:
Den Notenbankern könne es jedenfalls nicht gelegen kommen, wenn der Goldpreis zu immer neuen Höhen strebe. Ex-US-Notenbankchef Alan Greenspan habe 1993 das Gold sogar als „Thermometer“ für die Beschaffenheit des Finanzsystems bezeichnet. Steige also der Goldpreis, wäre dies ein Zeichen des schwächer werdenden Systems und vor allem ein Vertrauensverlust in die Weltleitwährung US-Dollar.

Quelle: FOCUS MONEY ONLINE, 23.07.2010
Originalartikel unter: Gold / Manipulierte Preise?

100-kg-Goldmünze „Maple Leaf“ in Wien zum Nennwert versteigert

Nach fünf Minuten sei die Auktion in Wien auch schon wieder zu Ende gewesen – der DOROTHEUM-Auktionator habe bei 3.270.000 Euro mit der Hand auf die Klingel geschlagen. Ein bisschen enttäuscht sei der Münzexperte des Auktionshauses – auf mehr als den „Rufpreis“ hätten sie doch gehofft, berichtete Johanna Ruzicka für derStandard.at am 25.06.2010:
Die größte Goldmünze der Welt, einhundert Kilogramm, sei von „Oro Direct“, dem größten spanischen Edelmetall-Handelshaus erworben worden. Die Münze Maple Leaf mit dem Nennwert von einer Million kanadischen Dollar sei zum „Ausrufungspreis“ weggangen, der zuvor mit Hilfe des Goldpreises in London mittags errechnet worden sei.
Im Vorfeld der Auktion sei unter Münzliebhabern viel darüber spekuliert worden, wie hoch der numismatische Wert einer Goldmünze mit dem Durchmesser von etwa einem halben Meter überhaupt sein könne. Die Luft sei schon recht dünn, wenn es darum gehe, jemanden zu finden, der hundert Kilogramm Gold erwerbe.

Quelle: derStandard.at, 25.06.2010
Originalartikel unter: “Maple Leaf” / Das Gold des Bankrotteurs unterm Hammer

Edelmetalle bieten Schutz unter deflationären wie inflationären Bedingungen

Die Nachfrage nach Gold seitens der Investoren sei weiterhin im Aufwind, sage der Goldexperte der Ersten Bank, Ronald-Peter Stöferle. Dass Gold nur als sicherer Hafen in Krisenzeiten gesehen werde, sehe er zwiespältig, berichtete DiePresse.com am 23.06.2010:
Der Aspekt, dass Gold eine exzellente Depot-Versicherung mit jahrtausendelanger Geschichte sei, werde oft außer Acht gelassen, so Stöferle. Gold sei ein exzellenter Gradmesser für die Qualität von Papiergeld – der Vertrauensverlust in Papiergeldwährungen schreite voran. Der Erste-Bank-Experte spreche daher von einer „Remonetarisierung“ von Gold. Gold habe kein Liquiditätsrisiko und werde rund um die Uhr weltweit akzeptiert und gehandelt.
Stöferle gehe von einem weiter steigenden Goldpreis aus, u.a. weil Edelmetalle die einzige Vermögensklasse seien, die sich sowohl in einem inflationären als auch einem deflationären Umfeld nachhaltig behaupten könne.

Quelle: DiePresse.com, 23.06.2010
Originalartikel unter: “Alle Währungen im Abwärtstrend gegenüber Gold”

Der bekannte Investor Marc Faber rät Anlegern, Staatsanleihen zu meiden

In einer überschuldeten Wirtschaft sei es problematisch, wenn die Vermögenspreise fielen. Dann seien die Kredite nicht mehr gedeckt und verwandelten sich schnell in „faule Kredite“, so der bekannte Investor Marc Faber gegenüber der WirtschaftsWoche, berichtete die wiwo.de am 19.06.2010:
Das wollten die Notenbanken mit allen Mitteln verhindern, indem sie die Preise der Vermögensgüter nach oben schieben würden – wegen dieser Politik werde die Kaufkraft des Geldes immer schneller abnehmen, prophezeie Faber. Deshalb sollten Anleger Staatsanleihen meiden und eher Aktien halten. Gold und Silber seien die beste Alternative zum Bargeld.

Quelle: wiwo.de, 19.06.2010
Originalartikel unter: Wirtschaftskrise / Marc Faber: Notenbanken werden Börsen bei jedem Einbruch retten

Saudi-Arabien hält über 300 Tonnen Gold

Saudi-Arabien habe mehr als doppelt so viel Gold gebunkert wie gedacht. Dies zeigten Daten der Industrievereinigung „World Gold Council“, berichtete Javier Blas für die FTD.de am 21.06.2010:
Demnach habe die saudi-arabische Zentralbank Goldreserven von 322,9 Tonnen – mehr als zwei Mal so viel wie die bisher offengelegten 143 Tonnen.
Die Zahlen deuteten auf die wieder stark gestiegene Bedeutung des Edelmetalls in den Reserven von Schwellenländern hin. Saudi-Arabien sei der weltweit viertgrößte Halter von Devisenreserven.
Diese Enthüllung könnte die Goldrally weiter beflügeln – sie zeige, dass Zentralbanken wieder auf das Edelmetall setzten, nachdem sie zwei Jahrzehnte lang ihre Bestände abgebaut hätten.

Quelle: FTD.de, 21.06.2010
Originalartikel unter: Reserven / Saudi-Arabien hortet Gold

EZB als Käuferin von Staatsanleihen trägt zur Verunsicherung bei

EZB-Chef Jean-Claude Trichet versuche, die Furcht der Bevölkerung vor einer drohenden Inflation zu zerstreuen. „Wir lassen jetzt nicht die Gelddruckmaschinen rotieren. Unser Ziel ist Preisstabilität auf mittlere und lange Sicht,“ so Trichet im französischen Fernsehen. Die EZB mische seit dem 10. Mai 2010 als Händler direkt an den Finanzmärkten mit, schrieb Markus Zydra für die sueddeutsche.de am 14.05.2010:
Die Notenbanker kauften die Staatsanleihen angeschlagener Euro-Staaten, um deren Kreditkosten niedrig zu halten. Diese Direktkäufe der EZB könnten jedoch die Geldmenge im Euro-Raum massiv erhöhen – einige Experten befürchteten deshalb eine Geldentwertung.
Ein Indiz für die zunehmenden Inflationsängste der Investoren sei der Goldpreis. Dieser sei am 14. Mai 2010 auf ein Rekordniveau geschnellt – eine Feinunze des Edelmetalls habe 1.248,95 US-Dollar gekostet. In Euro gerechnet habe der Preis des Edelmetalls die wichtige Marke von 1.000 Euro übersprungen. Vor allem in Deutschland und der Schweiz hätten viele Privatleute in den vergangenen Tagen Goldbarren und Münzen gekauft.

Quelle: sueddeutsche.de, 14.05.2010
Originalartikel unter: Angst vor Inflation / Gold! Gold! Gold!

Weitere Informationen zum Thema:

Magazin.Am-Finanzplatz.de, 09.11.2009
Sicherheit in der Finanzkrise: Gold und Silber als die ultimativen Depotanker / Dirk Pinnow für Magazin.am-Finanzplatz.de im Gespräch mit Finanzplaner Dietmar Wilberg über Kaufkraftspeicherung

Ein Kommentar von unserem Gastautor Lutz Krause

[Veröffentlichung mit freundlicher Genehmigung der Gold Silber Kontor GmbH, 10.05.2010] Seit einiger Zeit springen zunehmend Journalisten auf den längst fahrenden Goldzug auf:
So titelte ein renommiertes Wirtschaftsjournal Ende März 2010 mit „Gold – das bessere Geld“ und erklärte plausibel, warum dies so sei. Der umfangreiche und gut recherchierte Artikel verzichtet allerdings auch nicht darauf, die klassischen Schubladen aufzuziehen, in denen die abgestempelten „Verschwörungstheoretiker“ und „Pessimisten“ auftauchen, also jene Zeitgenossen, die nicht durch die rosarote Brille und aus der Froschperspektive unseren quirligen, vermeintlich modernen Alltag beäugen.
Liebe Leser, was ist ein „Verschwörungstheoretiker“? Jenseits von falsch verstandener politischer Korrektheit und ideologischer Be- und Verurteilung hat dieser reißerisch klingende Begriff keinerlei Sinn! Sogenannte Verschwörungen heißen „Verschwörungen“, weil sie samt ihrer Initiatoren im Geheimen bleiben sollen, unerkannt von der ahnungslosen Menge. Nur wenige Uneingeweihte eben aus jener ahnungslosen Menge entwickeln mittels ihrer geschärften Aufmerksamkeit Theorien, also – noch – nicht bewiesene Mutmaßungen, zu nicht plausiblen Geschehnissen! Wieso werden also die wenigen in ihrer natürlichen Wahrnehmung noch nicht Gestörten mit solcherlei Kunstbegriffen gebrandmarkt und belächelt? Wäre es für Journalisten jenseits politischer Hofberichterstattungsmentalität nicht vielmehr eine Herausforderung, die Plausibilität und Motivation der so Gescholtenen zu überprüfen?
Ach so, und Menschen, die in einem ausufernden Schuldgeldsystem zur persönlichen Absicherung Gold oder andere Edelmetalle kaufen, sind keine Pessimisten, sondern eher Realisten, oft sogar Optimisten! Denn eingefleischte Pessimisten kaufen nicht Gold, sondern Konservendosen!
Spannung verspricht dann das dem Goldartikel folgende Interview mit dem Chefstrategen der Société Générale, wo schon die Überschrift provoziert: „Alle Regierungen pleite“. Nun, das ist nicht wirklich neu, denn wer die öffentlich zugänglichen Staatsbilanzen zu lesen versteht, weiß dies bereits seit etlichen Jahren. Ein Beispiel gefällig? Ende 2008 trug jeder Einwohner der „Supermacht“ USA, also vom Säugling bis zum Greis, sage und schreibe 186.000 Dollar als Gesamtschuldenlast mit sich herum! Begrenzt man diese horrende Summe auf die erwerbstätigen Steuerzahler – etwa 138 Millionen zu der Zeit – verdoppelt sich diese Schuld mal eben… – und selbst volkswirtschaftlichen Laien wird schnell klar, dass diese Schuld auf „legalem“ Wege, d. h. durch Tilgung à la Häuslebauer, nicht zu begleichen ist! Und jetzt dürfen Sie, lieber Leser grübeln, wie wohl solche Megaverschuldung abgetragen werden könnte!?
Zurück zum Interview mit Albert Edwards, dem besagten Chefstrategen einer französischen Großbank. Mr. Edwards rechnet in zehn Jahren mit zweistelligen Inflationsraten. Und als Reaktion auf diese Aussichten rät er Anlegern in den nächsten zwei Jahren noch zu Staatsanleihen und zudem in naher Zukunft wieder zu Aktienkäufen!?
Holen Sie tief Luft und wir fassen zusammen: Obwohl alle Regierungen heute schon pleite sind, soll es zehn Jahre dauern, bis wir eine mindestens zehnprozentige Inflationsrate verdauen dürfen? Und obwohl neben Griechenland auch die anderen Mittelmeeranrainer sowie Irland und selbst Deutschland deutlich gegen die Maastricht-Kriterien (Verschuldungsobergrenze) verstoßen, sind Staatsanleihen jetzt „noch eine gute Anlage“!?
Sie verstehen das nicht? Nun, dann verstehe ich Sie! Bereits im Jahr 2009 lag die Inflationsrate, definiert als das Verhältnis im Zuwachs zwischen dem gemeinsamen Bruttosozialprodukt der EU-Länder und der Geldmengenausweitung bei 7,4 %! Die Luft zur zweistelligen Teuerungsrate ist also heute schon sehr dünn und wird sich angesichts exponentieller Neuverschuldung – u. a. zur „Rettung“ maroder Banken und Staaten – galoppierend in Richtung der Zweistelligkeit bewegen. Wie kann man da noch auf die Idee kommen, sich als Sponsor für diese Schuldenorgie zu betätigen? Sie lieber Leser, halten sich diesbezüglich vielleicht zurück, aber zahlen Sie in eine Kapital bildende Lebens- oder Rentenversicherung als Baustein Ihrer Altersvorsorge ein? Dann dürfte es Sie interessieren, dass deutsche Lebensversicherer durchschnittlich rund 30 % (!) in Bank- und weitere knapp 30 % in Staatsanleihen investieren! Diese Quote ermittelte ebenfalls das hier zitierte Wirtschaftsmagazin. Noch Fragen?
Hier ist eine mit existenziellem Charakter: Was kann man denn nun tatsächlich tun, um sein Erspartes vor Entwertung zu schützen? Nun, wir sind nach einer kurzen Irrfahrt wieder am Anfang dieses Artikels, nämlich beim Gold! Hier lassen wir Mr. Alan Greenspan zu Wort kommen, der bereits 1966, also über 20 Jahre vor seinem Amtsantritt als FED-Vorsitzender, folgendes äußerte: „Staatsverschuldung ist schlicht und ergreifend ein Mechanismus für die `versteckte` Enteignung von Vermögen. Gold verhindert diesen heimtückischen Prozess. Es schützt Eigentumsrechte.“ Klare Worte aus berufenem Munde, die Herrn Greenspan während seiner langjährigen Tätigkeit als oberster „Währungshüter“ der USA und somit der vom Dollar dominierten Welt dennoch nicht davon abhielten, die virtuellen Geldmengen exzessiv auszuweiten. Wie nennt der Volksmund jemanden, der wider besseres Wissen und zum Schaden vieler handelt?
Fazit: Betrachten Sie die vermeintlichen Experten mit wohl klingenden Titeln nicht ehrfürchtig aus der Froschperspektive und lassen Sie sich in deren seichten, lauwarmen „Wissenssud“ nicht einlullen! Wenn die Brühe erst kocht, ist es zu spät zum Agieren. Vertrauen Sie Ihrer Intuition und konzentrieren Sie sich konsequent auf den Schutz Ihres Vermögens, egal für wie klein oder groß Sie es halten! Das ist viel einfacher, als man landläufig denkt – Gold und Silber in gängigen Einheiten sichern Ihre Eigentumsrechte. Unbeschadet übersteht Ihr Edelmetallschatz jede Währungsreform, denn dessen „Währung“ lautet nicht Dollar oder Euro, sondern Unze und Kilogramm! Und dieses Hartgeld ist unbestechlich, schon seit Menschengedenken. Wie viel mehr Sicherheit brauchen Sie noch? Und wie viel mehr schlechte Nachrichten?

Weitere Informationen zum Thema:

GOLD SILBER KONTOR
„Expertentipps“ – Beruhigung für die Frösche!

wiwo.de, 25.03.2010
Vermögensschutz  Gold – das bessere Geld

Nach Einigung auf „Rettungspaket“ zur Stabilität des Euro neuer Rekordpreis

Die Unsicherheit angesichts der Stabilität des Euro treibe den Goldpreis auf immer neue Rekordhöhen, meldete die Online-Ausgabe der BaslerZeitung am 12.05.2010:
Gold gelte als krisenfeste Anlage, da das Edelmetall von einer Geldentwertung nicht betroffen ist. Den bisherigen Höchststand hätte der Goldpreis Anfang Dezember 2009 mit 1.226,56 US-Dollar pro Unze erreicht. Dann sei er wieder leicht abgesackt, bis die Griechenland-Krise ihn Ende April 2010 erneut nach oben getrieben habe. Nach der Einigung auf das „Rettungspaket“ zur Stabilität des Euro sei der Goldpreis am 12. Mai 2010 dann auf einen neuen Rekordstand geklettert – zeitweise knapp über 1.245 US-Dollar.
Die Menge an Gold auf der Welt sei begrenzt, weil kaum noch neue Vorkommen erschlossen würden. Deshalb dürfte es immer Nachfrage nach dem Metall geben und dieses wohl immer etwas wert sein.

Quelle: BaslerZeitung, 12.05.2010
Originalartikel unter: Gold ist so teuer wie noch nie

Weitere Informationen zum Thema:

Magazin.Am-Finanzplatz.de, 09.11.2009
Sicherheit in der Finanzkrise: Gold und Silber als die ultimativen Depotanker / Dirk Pinnow für Magazin.am-Finanzplatz.de im Gespräch mit Finanzplaner Dietmar Wilberg über Kaufkraftspeicherung